investissemnt of 20 millios at 1.67$ US Ottawa (Ontario), le 17 janvier 2020 – HEXO Corp (« HEXO » ou la « Socit ») (TSX : HEXO ; NYSE : HEXO) a annonc aujourd’hui avoir conclu une entente dfinitive avec des investisseurs institutionnels pour l’achat et la vente de 11 976 048 actions ordinaires au prix d’offre de 1,67 $ US par action pour un produit brut de 20 millions de dollars US avant dduction des frais et des autres frais estimatifs du placement, dans le cadre d’un placement direct inscrit (le « placement »). La Socit a galement convenu d’mettre aux investisseurs des bons de souscription d’actions ordinaires visant l’achat de 5 988 024 actions ordinaires de la Socit. Les bons de souscription auront une dure de cinq ans et un prix d’exercice de 2,45 $ US par action.
La Socit a l’intention d’affecter le produit net du placement au fonds de roulement et aux fins gnrales de l’entreprise, y compris le financement de la recherche et du dveloppement de la Socit afin de faire progresser les stratgies d’innovation de la Socit. La clture du placement devrait avoir lieu le 22 janvier 2020 ou aux environs de cette date, sous rserve de la satisfaction des conditions de clture habituelles, notamment l’inscription des actions ordinaires la cote de la Bourse de Toronto et de la Bourse de New York et les approbations requises de chaque bourse.
A.G.P./Alliance Global Partners agit titre de seul agent placeur.
Le placement est effectu uniquement aux tats-Unis aux termes du prospectus pralable de base simplifi modifi et mis jour de la Socit, dat du 14 dcembre 2018 (le « prospectus pralable de base »), dpos auprs des autorits en valeurs mobilires de chacune des provinces et de chacun des territoires du Canada, et de la dclaration d’inscription correspondante sur formulaire F-10 (la « dclaration d’inscription ») dpose par la Socit auprs de la Securities and Exchange Commission des tats-Unis (la « SEC ») aux termes du rgime d’information multinational Canada-tats-Unis (le « RIM »). La Socit dposera un supplment de prospectus (le « supplment ») au prospectus pralable de base, sans procder un placement, auprs des autorits canadiennes en valeurs mobilires comptentes. Le supplment sera galement dpos auprs de la SEC dans le cadre de la dclaration d’enregistrement aux termes du RIM. Des exemplaires du supplment et du prospectus pralable de base seront disponibles sur SEDAR l’adresse www.sedar.com et des exemplaires du supplment et de la dclaration d’enregistrement seront disponibles sur EDGAR l’adresse www.sec.gov.
Des exemplaires du supplment, du prospectus pralable de base et de la dclaration d’enregistrement peuvent galement tre obtenus auprs de A.G.P./Alliance Global Partners, 590 Madison Avenue, 36th Floor, New York, NY 10022, par tlphone au 212 624 2060 ou par courriel l’adresse prospectus@allianceg.com.
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